事例Ⅳの意思決定会計｜1個あたりの利益が大きいほうを選ぶと間違える

令和6年度の第2問では、1袋あたりの限界利益はY社向けが大きいのに、優先すべきはX社向けでした。

足りないのはお金ではなく設備の時間です。時間が足りないとき、1個あたりの利益は意味を持ちません。同じ1時間で、どちらがより多くの利益を残すかで決まります。

直接作業時間と機械運転時間の両方に上限があり、足りていたのは機械運転時間のほうでした。

ここが読み取りの分かれ目です。設問に示された1,600円・1.5時間・0.5時間は追加加工の分だけなので、既存の1,780円・1時間・2時間に足します。足し忘れるとY社向けの限界利益が過大になり、答えが変わります。

時間あたりで比べると、X社向けは直接作業でも機械運転でもY社向けを上回ります。だからX社向けを上限までとってから、残った時間でY社向けを作ることになります。

X社向け6,500袋・Y社向け240袋で、営業利益は2,670,800円。機械運転時間を13,600時間ちょうど使い切ります。

1. 1X社向けを上限の6,500袋まで作る。直接作業6,500時間・機械運転13,000時間を使う。
2. 2残りは直接作業3,500時間・機械運転600時間。機械のほうが先に尽きる。
3. 3Y社向けは600時間÷2.5時間＝240袋。直接作業なら1,400袋作れるが、機械が許さない。
4. 4限界利益は6,500袋×1,220円＋240袋×1,420円＝8,270,800円。固定費5,600,000円を引いて2,670,800円。

直接作業時間は10,000時間のうち7,100時間しか使いません。2,900時間が余ります。余った時間を見て「まだ作れる」と考えると詰まります。効いているのは機械運転時間のほうです。

Y社向けを2,400袋作るには、販売価格4,905円以上が要ります。X社向けを削ったぶんの利益を取り返す必要があるためです。何と比べるかで4,895円とする読みもあり、答えは2つに割れます。

1. 1機械運転時間は上限まで使っている。Y社向けを1袋増やすには、X社向けを1.25袋減らすしかない。
2. 2減らした1.25袋ぶんの限界利益は1.25×1,220円＝1,525円。これが1袋増やすための犠牲になる。
3. 3Y社向けの限界利益が1,525円以上あればよい。変動費3,380円を足して、販売価格は4,905円以上。

4,905円ちょうどだと、X社向けを優先しても、Y社向けを増やしても営業利益は同じ2,696,000円になります。あきらめた利益をそのまま取り返す価格なので、この額が下限です。

1.25という数字は、機械運転時間の比（2.5時間÷2.0時間）から出ています。足りている時間ではなく、足りない時間の比で計算するのがここでの要点です。

投資判断17問とセグメント別の意思決定11問で、合わせて28問。事例Ⅳでいちばん出ている領域です。

経営分析は第1問にほぼ固定されているので、実質的に第2問以降で最も当たりやすいのがこの領域です。時間あたりで比べる作法を1度作っておくと、複数年で使い回せます。

• 2次試験は正解が公表されません。ここに書いた数値は当サイトが計算したもので、公式の解答ではありません。
• 計算は手計算と総当たりの2通りで確かめ、同じ結果になることを確認しています。ただし設問の読み取り方が違えば答えも変わります。
• 扱ったのは令和6年度の1事例です。制約になる時間が1つだけの年や、3つ以上の製品が出る年もあります。